10 tips van beursexperts
- Martine Hafkamp (Fintessa) tipt Albemarle en DSM-Firmenich.
- Peter Siks (SaxoAcademy) adviseert Europese dividend-ETF en een optie Snowflake.
- Martin Rozemuller (VanEck) heeft een voorkeur voor VanEck Multi-Asset Growth Allocation ETF en Crypto Leaders ETN.
- Niels Koerts (IEX) tipt Sofina en NN Group.
- Royce Tostrams (IEX) tipt iShares Core Euro Stoxx 500-ETF en Besi.
Welke beleggingen zullen het op korte termijn goed doen? En wat zijn de ultieme plankleggers? Tijdens het slotdebat van de IEX Beleggersdag 2023 gaven vijf experts ieder tien concrete tips, die we u niet willen onthouden.Beleggers hebben weinig te klagen over de eerste jaarhelft. Er hingen genoeg donkere wolken boven de markt: centrale banken gingen door met renteverhogingen omdat de inflatie nog steeds ruim boven de 2% uitkomt, diverse banken in Europa en de VS kwamen in problemen en het recessiegevaar is nog niet geweken. Desondanks is de AEX-index met ruim 12% opgelopen. Ook elders in Europa vallen dubbelcijferige koerswinsten op te tekenen. In de VS is de S&P500 is met 15% gestegen en de Nasdaq zelfs met 38%.
Vooral technologie aandelen waren niet aan te slepen. Nvidia profiteerde van kunstmatige intelligentie-fantasie en zag de koers met een duizelingwekkende 189% omhoog schieten; net als Meta Platforms overigens. Tesla mocht 112% bijschrijven en AMD 75%. In Nederland zijn de koerswinsten voor Besi (+75%), ASMI (+64%) en ASML (+31,6%) zonder meer indrukwekkend. Tijdens het slotdebat konden de vijf deelnemende experts dan ook niet heen om Artificial Intelligence (AI). Is sprake van een hype? Of liggen hier interessante kansen? Peter Siks, beleggerstrainer bij Saxo Bank, is onverbiddelijk. 'Ik vind het gehyped. Beleggers gaan op zoek naar dat pareltje. Maar bedenk wel of dit nog de koersniveaus zijn waarop je wil instappen.'
Nog geen bubbelvorming Volgens technisch analist Royce Tostrams moet je oppassen als de buurvrouw aan de overkant een aandeel tipt waar je nog nooit van hebt gehoord. 'Meestal is dat een buurman hoor', corrigeerde Martine Hafkamp, oprichter van Fintessa Vermogensbeheer, hem. Tostrams kijkt uiteraard met een technische bril naar dit thema. 'We noemen een belegging een bubbel als de koers 100% afwijkt van het tweehonderddaags gemiddelde. Daar is bij AI nog geen sprake van, al was Nvidia onlangs al wel 80% verwijderd van dat gemiddelde. 'Volgens hem valt met AI goede rendementen te behalen, maar omwille van de spreiding adviseert hij om op deze trend in te spelen met een ETF die de techsector volgt. 'Je kunt dan meer bedrijven combineren, in plaats van uitsluitend in AI te beleggen.' Dat laatste is koren op de molen van Martijn Rozemuller, CEO Europe van VanEck. Hij ziet een halfgeleider-ETF als een slimme manier om te profiteren van de opmars van AI. 'Er zijn meer toepassingen waar chips voor nodig zijn. Daar profiteer je dan ook van.' Niels Koerts, analist van de IEX Beleggersdesk, verwacht dat - net als bij de opkomst van internet aan het begin van deze eeuw - alle bedrijven AI zullen omarmen. 'De hele markt zal ervan profiteren.'
JOMO in plaats van FOMO Martine Hafkamp wijst erop dat AI geen nieuw fenomeen is. 'Het wordt al veel langer toegepast.' Zij adviseert om niet blind in elk aandeel te stappen dat 'iets met AI' doet. 'Blijf af van bedrijven die veel beloven, maar weinig geven. Doe je huiswerk. Je hoeft niet altijd de meest sexy aandelen te hebben. Soms is de joy of missing out beter dan de fear of missing out.'
Martine Hafkamp: Albemarle en DSM-Firmenich
Martine Hafkamp van Fintessa Vermogensbeheer ziet wel wat in lithiumproducent Albemarle. 'Hiermee speel je in op een lange-termijntrend: de elektrificatie. Er is veel lithium nodig voor batterijen.'
Dat veel landen minder afhankelijk willen zijn van China, kan dit Amerikaanse bedrijf in de kaart spelen.
DSM-Firmenich zou op korte termijn weleens een mooie rit omhoog kunnen maken. 'Na de winstwaarschuwing is de grootste pijn genomen. DSM-Firmenich gaat de vitaminetak reorganiseren. Dit aandeel verdient beter.'
Het enige wat nog boven het aandeel hangt is het Europese kartelonderzoek naar fusiepartner Firmenich. Maar dat zit al in de koersen verwerkt, aldus Hafkamp.
Peter Siks: Europese dividend-ETF en optie Snowflake
Peter Siks, beleggerstrainer bij Saxo Bank, tipt voor de lange termijn een Europese dividend-ETF. 'Inkomen is fijn; bijvoorbeeld als aanvulling op (aanstaand) pensioen,' licht hij toe.
Hij heeft een voorkeur voor een ETF met Europese aandelen, omdat Europese bedrijven scheutiger zijn met het uitkeren van dividend dan hun Amerikaanse concurrenten.
Voor de korte termijn doet hij een optie-strategie uit de doeken: Snowflake via (4x) call spread @ $25/$26 ex juni 2024. 'Dit is zeer speculatief. Het is alles of niets, met een forse hefboom,' waarschuwt hij.
Niels Koerts (IEX): Sofina en NN Group
Niels Koerts tipt een Belgische beursgenoteerde investeringsmaatschappij: Sofina. Hiermee belegt u via 491 verschillende private equity-partijen in ruim 7.000 verschillende bedrijven. Sofina is voor een groot deel in handen van de steenrijke familie Boël, die een langetermijnvisie hanteert. 'De familie belegt voor de achterkleinkinderen die nog geboren moeten worden,' licht Koerts toe.
Daarnaast belegt Sofina veel in start- en scale-ups, waar particuliere beleggers niet zomaar toegang toe hebben. Een ander pluspunt is de discount: het aandeel noteert 27% onder de intrinsieke waarde.
Voor de korte termijn tipt Koerts NN Group. 'Een prima balans, 2% aandeleninkoop, een sterke kasstroom en een dividendrendement van 9%,' somt hij op. 'Als de koers van de verzekeraar niet meezit, heb je altijd nog het dividend.'
Martijn Rozemuller: VanEck Multi-Asset Growth Allocation ETF en Crypto Leaders ETN
Martijn Rozemuller, CEO Europe van VanEck, tipt twee huisfondsen. Voor de lange termijn noemt hij de VanEck Multi-Asset Growth Allocation UCITS ETF (ISIN-code: NL0009272780), die voor een groot deel uit wereldwijde aandelen bestaat, aangevuld met staatsobligaties en een plukje beursgenoteerd vastgoed.
'Dit is een breed gespreide kernportefeuille, waar je niet over hoeft na te denken. Hiermee zit je de komende tien jaar goed.'
Zijn tip voor de korte termijn is uitsluitend geschikt voor beleggers met enige risk appetite: de VanEck Crypto Leaders ETN (ISIN-code: DE000A3GWEU3). 'De koersen van cryptovaluta veren de laatste tijd op. Die opleving zou weleens wat langer kunnen duren.'
Royce Tostrams (IEX): iShares Core Euro Stoxx 500-ETF en Besi
Bij de selectie van een belegging hanteert technisch analist Royce Tostrams drie criteria: een belegging moet spreiding bieden, trendmatig opwaarts bewegen en het beter doen dan de markt.
Hij tipt een ETF die aan al die criteria voldoet: de iShares Core Euro Stoxx 500-ETF (ISIN-code IE0008471009) 'De top van eind 2021 is gebroken en er ligt een bodem onder de oude top.'
Zijn tweede tip is Besi. 'Dit aandeel ligt er technisch bijzonder goed bij. De top van €87 is doorbroken, de koers ligt boven de voortschrijdend-gemiddelde-lijn en het is een duidelijke outperformer. Dit is een interessant aandeel om op een moment van zwakte op pakken. Maar is eigenlijk ook een tip voor de lange termijn.'
